Curva de rendimiento de bonos EEUU se aplana a mínimos de tres meses por comentarios de Bostic

LONDRES, 31 ene (Reuters) – Una sección de la curva de rendimiento de los bonos del Tesoro de Estados Unidos se aplanó a su menor nivel en tres meses el lunes, después de que comentarios de línea dura del presidente de la Reserva Federal de Atlanta, Raphael Bostic, fortalecieron las apuestas a un ajuste agresivo de la política monetaria.

* La Fed podría aplicar un gran alza de medio punto porcentual a las tasas de interés si la inflación sigue persistentemente alta, dijo Bostic al Financial Times en una entrevista durante el fin de semana.

* Si bien los mercados monetarios y los principales bancos de Wall Street elevaron la semana pasada sus expectativas de alzas de tasas de la Fed hasta cinco este año, un incremento de 50 pb en marzo sigue siendo una posibilidad remota a pesar del giro agresivo del banco central estadounidense.

* El diferencial entre el rendimiento de la deuda estadounidense a dos y 10 años se redujo el lunes a mínimos no vistos desde comienzos de noviembre, de 59 puntos básicos, extendiendo una racha de tres semanas.

* Los diferenciales se estrecharon casi 15 pb la semana pasada, después de que la Fed indicó que probablemente subiría las tasas en marzo, como se espera ampliamente, y reafirmó los planes para poner fin a las compras de bonos para hacer frente a la pandemia ese mes, antes de lanzar una reducción significativa en sus tenencias de activos.

* Los más recientes datos de posicionamiento muestran que los inversores han aumentado sus apuestas cortas netas en los bonos del Tesoro de Estados Unidos para cerrar en sus niveles más altos desde octubre.

* En términos absolutos, el rendimiento de la deuda a diez años se mantenía casi sin cambios respecto al viernes, al 1,78%, mientras que el de las notas a dos años subía 3 pb, a 1,20%.

* Datos de Estados Unidos publicados el viernes mostraron que el índice de precios de gastos de consumo personal (PCE), el indicador de inflación preferido de la Fed, aumentó un 4,9% interanual, su mayor incremento en 39 años.

(Reporte de Saikat Chatterjee; editado en español por Ricardo Figueroa)